N100 Guard-Z
US择时(FastRe) + A股溢价轮动(Z-Score) · 二元口径 NDX/CASH
Live since: 2026-05-26T00:00:00+00:00 · Last updated: 2026-09-02T13:05:36.999408+00:00
Current Signal
QQQ Price
$707.64
SMA225
$645.31
QQQ 12m
22%
SPY 12m
19%
Current ETF
159632
ETF Z-Score
0.5349173021554372
ETF Premium
6%
NDX_INVESTED
Performance Summary
Return (MTM)
-2.39%
Buy & Hold
+0.46%
Max Drawdown
-10.25%
B&H Max DD
-13.7%
Sharpe (Ann.)
-0.366
Win Rate
0%
Total Trades
2
Avg Hold
17 bars
Period
—
* MTM return includes unrealized P&L from the current open position.
Strategy Rules
信号层：月频出场（DualMom-B FastRe）
每月最后一个交易日：QQQ ≤ SMA225 → 转入现金。二元口径：SPY_INVESTED 映射为 CASH。
信号层：周频回场
仅在 TRUE_CASH_STRETCH 中，每周五检查：QQQ > SMA225 且 SPY 12m > 0 且 QQQ 12m > SPY 12m → 次交易日回场。
执行层：Hybrid Z-Score 溢价轮动
risk_on 期间从12只纳指100 ETF中选最优标的。切换需同时满足：z-score差 > 1.0、绝对溢价差 > 16bps、持有 ≥ 10天。
执行时序
T日US收盘信号 → T+1日A股开盘执行。空仓期按货币基金年化2%计算收益。
Research Source
Every live strategy must have a versioned research memo and a public summary page.
N100 Guard-Z: 纳指100ETF防守轮动策略
Data Source
US数据：QQQ/SPY日线（yfinance）。A股数据：12只纳指100 ETF日线 + NAV。信号T日US收盘生成，T+1日A股开盘执行。